部分民营银行上调中长期存款利率

中经记者 慈玉鹏 北京报道 近期，部分民营银行上调了中长期存款利率，上调幅度大多处于5BP至15BP区间。《中国经营报》记者采访了解到，部分民营银行上调存款利率主要是阶段性揽储策略，以对冲大型银行的“虹吸效应”。从银行业整体的趋势上看，目前存款利率仍处于下行区间。 部分存款产品利率上调 微众银行近日将3年期存款利率从1.6%上调至1.75%，上调15个BP。 目前，微众银行App显示，该行定期存款5年期、3年期、2年期、1年期、6个月、3个月的年利率分别为1.6%、1.75%、1.6%、1.5%、1.3%、1.1%。据了解，之前微众银行最近一次大幅调整是在2025年4月。 同在近日，网商银行上线5年期定期存款产品，年利率为1.8%，利率高于下架前水平。另外，苏商银行、新网银行、华通银行均上线5年期定期存款，年利率分别为1.8%、1.9%、2.1%。 整体看，部分民营银行短期存款利率呈现下调趋势。网商银行分别下调1年期、2年期定存利率至1.6%、1.5%，分别下调5BP、10BP。客商银行近期将3个月、6个月定存利率分别调整为1.1%、1.4%，均下调10个BP。 整体仍处于下行趋势 从原因看，邮储银行研究员娄飞鹏表示，部分民营银行此番上调存款利率主要是基于以下三方面原因：一是阶段性揽储策略，在市场利率下行预期下，存款集中到期，部分银行需要锁定长期负债、缓解期限错配压力；二是对冲大型银行的“虹吸效应”，此前，多家国有大行已重启5年期大额存单，分流中小银行存款，民营银行此番举措属于逆势提价挽留客户；三是差异化负债管理，反映各个机构在负债压力、流动性储备上存在差异。 但从大趋势看，整体的商业银行存款利率仍处于下行通道。一位西北地方银行人士表示，在利率下行预期之下，商业银行会通过利率定价对被动负债进行主动引导，缩短存款平均到期时间，以增加重定价的机动性。同时，长期利率下调空间更大，调整长期存款利率对于压降付息成本效果更明显。 值得注意的是，部分中小银行呈现短期存款利率下调、中长期存款利率上调的情况。一位华东地区银行相关人士表示，中长期存款利率与短期存款利率差距扩大，一定程度上反映了利率市场化的加深，银行自主定价空间加大。但需要警惕的是，在揽储压力加剧的情况下，部分区域性中小银行可能会因激烈的竞争，而出现流动性压力和经营风险。 此外，上述华东地区银行相关人士表示，尽管长期存款利率下行可降低企业融资成本，理论上能够支持企业中长期投资，但若实体经济需求不足，政策传导效率恐将被打折，这将会影响宏观经济的预期稳定。 （编辑：张漫游 审核：何莎莎 校对：颜京宁） 特别